徐先生今年刚满55岁，是一名民营企业业主。15年前，他与太太白手起家开起了一家纺织厂。通过多年努力，徐先生和太太的“夫妻档”纺织厂规模越做越大，但近两年来，随着全球经济的“降温”，国际出口影响较大，原材料、劳动力成本不断上涨，使得工厂利润下滑严重。在这种特殊情况下，夫妻俩不得不做出转让企业的决定。
经过核算，企业价值约1400万元。初步确定由受让方首期支付徐先生1000万元现金，剩下的400万元分两年，每年各200万元还清。
眼看自己和太太即将“退休”，失去稳定的经济来源，同时又多了一笔巨额现金资产，徐先生有些无所适从了。他希望通过资金的合理运用，保证夫妻俩富足养老。由于两人都没有医保，因此他们必须为未来准备充足的“健康基金”。此外，他们还想着为儿子准备一套婚房，是用目前已有的投资房，还是另外购房尚不确定。而投资方面是否应该加强也心存犹豫，毕竟股市“阴影”犹在，他们不想再次承受过高风险。
【专家建议】
稳健理财实现富足退休
目前徐先生的家庭需要达成的理财和生活目标主要有如下三点：
（1）通过合理配置，安心投资，乐享晚年，富足养老；（2）需要准备充足的健康基金；（3）为儿子置办婚房。要想同时达到这些目标必须合理配置资产，早为将来做打算，因此分析后有如下几点针对性的建议。
考虑到保持原有消费水准和新增旅游支出这两部分的资金来源，必须足够稳定持续且安全可靠，因此建议他们选一些稳健的理财方式，以便获得稳定的被动性收入来源（投资收益）。
比如，可以将获得的企业转让款（首年部分）1000万元中的60%（约600万元）购买电子式国债。电子式国债风险较低，收益稳定并且具有每年定时付息，到期还本付息的特点，非常适合徐先生家庭的需求。目前5年期电子式国债的票面利率为每年6.15%。如此，每年利息收入可以达到36万元以上，这部分被动收入恰可覆盖徐先生夫妇的富足养老支出需求。
此外，考虑今后不必再为企业预留备用金，活期存款及现金的占比略显太高，降低了资金使用效率。建议预留出35万元作为退休首年的日常基本支出后，另准备20万元与定期存款一同建立家庭备用金即可。其中活期存款部分可考虑配置部分货币市场基金，货币市场基金安全性高，流动性良好且收益高于活期存款，作为备用金资产的配置比较合适。
家庭投资方面，由于夫妇二人并不具备丰富的投资经验，也不愿再承受过高风险，因此建议其将股票资金及剩余活期资金转投保本类的混合型基金，以及银行中低风险的理财产品。这样的投资组合也可保证资金在低风险的前提下，同时也不失去股市回升带来的投资机会。
建立百万元级家庭健康基金
随着年龄的增长，健康问题的重要性也逐步显现。由于两人都没有医疗保险，尽早建立起“家庭健康基金”是当务之急。并且建议每年至少安排一次全身体检及牙科检查与护理，确保两人能在晚年保持较高的生活质量。建立健康基金可考虑使用企业转让款中的10%即100万元左右来实现。该部分资金需要保证有较好的流动性以备不时之需。另外，随着每年的通货膨胀，资金购买力将会持续下降，这将可能造成未来医疗费用不够支付的潜在风险，因此该部分资金的收益率必须能够持续跑赢通胀。据此我们建议将这部分资金投资于债券基金，其中纯债类基金为最佳。另外还可以用一小部分资金购买些老年意外险作为补充。
利用理财型年金保险传承财富
徐先生夫妇的儿子已到适婚年龄，也需为其早做打算。建议他们可以考虑暂时将两处投资房产出租以获取租金收入，若今后打算用其中一套作为儿子的婚房则再将其收回即可，如打算另购置一套则建议将其停租转售换取购房资金。
此外，建议将首笔企业转让款剩余部分（约300万元），以及未来两年每年200万元的分期转让金，为儿子购买一份三年期缴费的年金保险（分红型或投连型）。年金保险可以在一定时期后定期领取年金及分红，这样配置可以使该部分资金通过保单形式合理避免今后可能需要支付的高额遗产税；同时能够给今后独立成家的儿子提供一些生活和创业上的保障；此外也不会因为过早给“富二代”大笔财产使其安逸懈怠，或者因为儿子理财能力不足而过早让巨额财富太快流失，可谓一举三得，顺利实现财富由“富爸爸”向“富二代”的传承。
